Czy jest możliwość by walidacja zwracała wszystkie błędy na raz, tzn. lenght, alpha_dash etc. a nie pojedynczo gdy poprzednie warunki zostaną spełnione?

Nie. Sprawdzanie danego pola przerywane jest po pierwszym błędzie w związku z tym w tablicy błędów będziesz miał tylko komunikat pierwszego błędu walidacji dla danego pola. Jest to o tyle sensowne, że jeśli masz np. regułę sprawdzającą nazwę użytkownika, która:
- musi być podana,
- musi być poprawnym adresem e-mail,
- musi być unikalna (nie może już występować w bazie)
i nie podasz nazwy użytkownika to ani wyrażenie regularne, ani zapytanie do bazy nie zostaną uruchomione.

to jak optymalnie mogę wyświetlić wszystkie błędy?

Hm...może łopatologicznie? W pliku form_errors.php, dla danego pola możesz ustawić tekst w rodzaju: